Как правило, при широком использовании в экономической науке и на
практике термин «финансовые ресурсы» понимают как денежные средства,
находящиеся в распоряжении государства, предприятий, хозяйственных
организаций и учреждений, используемые для покрытия затрат и образования
различных фондов и резервов.
Однако денежные средства - это более широкое понятие, чем финансовые
ресурсы, составляющие только часть денежных средств.
Различие между денежными средствами и финансовыми ресурсами наглядно
видно на примере дохода предприятия от продажи продукции. Сумма валового
дохода представляет собой величину денежных средств, поступивших на
расчетный счет предприятия в банке. Из этой суммы денежных средств
значительную часть составляют оборотные средства, авансированные в процессе
производства на оплату сырья, материалов, топлива, электроэнергии, и только
часть является источником финансовых ресурсов.
Чтобы дать определение финансовых ресурсов, необходимо, во-первых,
рассматривать финансы как составную часть производственных отношений, во-
вторых, следует учитывать, что финансовые ресурсы создаются и используются
в процессе реализации финансовых отношений, и, в-третьих, само понятие
ресурсы необходимо рассматривать как запасы (в т. ч. в денежной форме),
которые могут быть использованы на определенные цели.
Таким образом, можно сказать, что финансовые, ресурсы - это денежные
средства, аккумулируемые в фондах целевого назначения для осуществления
определенных затрат.
Исходя из этого, можно сформулировать общее определение финансовых
ресурсов и, в частности, финансовых ресурсов предприятий.
Финансовые ресурсы - это централизованные и децентрализованные
денежные фонды целевого назначения, которые формируются в процессе
распределения и перераспределения национального богатства, валового
внутреннего продукта и национального дохода и предназначены для
использования в целях социально-экономического развития общества.
Централизованные денежные фонды государства представляют собой
общегосударственные финансовые ресурсы. Ведущее место в системе
общегосударственных финансовых ресурсов занимает государственный бюджет, с
помощью которого государство выполняет свои функции. Кроме государственного
бюджета к системе общегосударственных финансовых ресурсов относятся
общегосударственные целевые фонды и фонды социального страхования, другие
внебюджетные фонды специального назначения.
К элементам общегосударственных финансовых ресурсов следует относить
также наличную и безналичную (кредитную) эмиссию денег, которую проводит
государство через центральный банк для финансирования дефицита
государственного бюджета и открытие кредитных линий для развития народного
хозяйства страны.
К общегосударственным финансовым ресурсам также относятся иностранные
кредиты и займы.
К региональным финансовым ресурсам можно отнести местные бюджеты и
другие централизованные фонды регионального значения.
Децентрализованные фонды денежных средств представляют собой
финансовые ресурсы предприятий, объединений и отраслей народного хозяйства
страны.
Финансовые ресурсы предприятий - это денежные фонды целевого
назначения, которые формируются в процессе распределения и
перераспределения национального богатства, валового внутреннего продукта,
национального дохода и используются для осуществления уставных целей
предприятия.
Основными элементами финансовых ресурсов предприятия являются:
уставный фонд, амортизационный фонд, специальные фонды целевого назначения
неиспользованная прибыль, кредиторская задолженность всех видов, ресурсы,
полученные из централизованных и децентрализованных фондов и другие.
В современных условиях проблема эффективного использования финансовых
ресурсов является весьма актуальной; так как постоянный дефицит как
централизованных, так и децентрализованных финансовых ресурсов приводит к
нарушениям нормального функционирования предприятий, организаций, отраслей
и в целом народного хозяйства.
Понятие эффективного использования финансовых ресурсов, как и любых
других видов ресурсов (материальных, трудовых, природных) включает в себя
сопоставление количества и качества израсходованных ресурсов с
количественным и качественным выражением достигнутых результатов.
Однако следует отметить, что эффективность использования финансовых
ресурсов непосредственно связана с эффективным использованием материальных,
трудовых и других видов ресурсов. Так, снижение материалоемкости продукции,
т. е. выпуск большего количества продукции без увеличения объема
используемого для этого сырья и материалов, ведет к экономии финансовых
ресурсов. Уменьшение затрат живого труда на единицу продукции означает рост
эффективности использования трудовых ресурсов, что также ведет к экономии
финансовых ресурсов через рост денежных накоплений и уменьшение
потребностей предприятия в дополнительных денежных средствах.
Однако понятие, эффективное использование финансовых ресурсов, имеет и
самостоятельное значение. Это понятие отражает не только результат
использования материально-сырьевых, трудовых ресурсов, но и раскрывает
определенные экономические отношения, свойственные категории финансов. Так,
используя распределительную функцию финансов, предприятия через принципы
распределения финансовых ресурсов достигают оптимального режима
функционирования в рыночной экономике.
Эффективность использования финансовых ресурсов можно оценивать с
помощью сопоставления достигнутых результатов деятельности (например,
прибыли) с суммой финансовых ресурсов, которые были в распоряжении
предприятия за соответствующий период.
Однако не всегда результат хозяйственной деятельности зависит только
от эффективного использования финансовых ресурсов. Так, оптимально
распределив и использовав финансовые ресурсы предприятие может нести убытки
в результате снижения трудовой дисциплины, нарушения технологии
производства, перерасхода материалов, сырья и других причин. Поэтому, для
того чтобы более детально рассмотреть проблему эффективного использования
финансовых ресурсов, необходимо оценить эффективность использования всех
составных частей, которые формируют в целом финансовые ресурсы предприятия.
Основным источником формирования финансовых ресурсов на
общегосударственном уровне является национальный доход, а на уровне
субъекта хозяйствования - валовой доход и амортизация как часть
национального богатства, используемая на инвестиции. Формирование и
использование финансовых ресурсов осуществляется на двух уровнях: в
масштабах страны и на каждом предприятии.
Величина и структура источников формирования финансовых ресурсов в
масштабах страны определяют возможности:
расширенного воспроизводства народного хозяйства страны, повышения
уровня жизни членов общества, роста доходов государственного бюджета.
Размер финансовых ресурсов, формируемых на уровне предприятия,
определяет возможности: осуществления необходимых капитальных вложений;
увеличения оборотных средств; выполнения всех финансовых обязательств;
обеспечения потребностей социального характера и т. д.
Структура финансовых ресурсов определяется источниками их поступления.
На общегосударственном уровне основными источниками поступления,
определяющими структуру финансовых ресурсов, являются налоги, сборы и
другие обязательные платежи, доходы государственных предприятий и
объединений, а также доходы государства от внешнеэкономической деятельности
при условии достаточно эффективной ее организации. Частично финансовые
ресурсы могут формироваться за счет национального богатства, вовлекаемого в
хозяйственный оборот. Возможно также формирование финансовых ресурсов за
счет заемных и привлеченных средств как из внутренних источников, так и из
внешних источников (других государств).
На уровне предприятия структура финансовых ресурсов в основном
определяется собственными источниками, прибылью и амортизацией, хотя также
могут привлекаться заемные средства.
Большое значение имеет структура источников формирования финансовых
ресурсов, и, в первую очередь, удельный вес собственных. Большой удельный
вес привлеченных средств утяжеляет финансовую деятельность предприятия
дополнительными затратами на уплату процентов по кредитам коммерческих
банков, дивидендов по акциям и облигациям и осложняет ликвидность баланса
предприятия.
Формирование и использование финансовых ресурсов может осуществляться
в двух формах: фондовой и нефондовой.
На общегосударственном уровне централизуемые финансовые ресурсы
формируются и используются преимущественно посредством бюджетных и
внебюджетных денежных фондов целевого назначения. К ним относятся бюджеты,
фонд социального страхования, Пенсионный фонд, фонд Чернобыля и другие.
На уровне предприятия финансовые ресурсы формируются и используются
как в фондовой форме, так и в нефондовой. Часть финансовых ресурсов
предприятие использует на образование денежных фондов целевого назначения:
фонд оплаты труда, фонд развития производства, фонд материального поощрения
и др. Использование финансовых ресурсов на выполнение платежных
обязательств перед бюджетом и банками осуществляется в нефондовой форме.
Поэтому денежные фонды - это лишь часть финансовых ресурсов, наиболее
стабильная и формируемая в виде фондов целевого использования.
Ускорение темпов развития экономики, повышение экономической
эффективности производства, оздоровление государственного бюджета и
финансов предприятии во многом зависят от рационального использования
источников формирования финансовых ресурсов как на уровне предприятий, так
и на уровне государства, что составляет одну из важнейших задач в области
правильной организации управления финансами.
Размер и структура финансовых ресурсов во многом зависят от объема
производства и его эффективности. Постоянный рост производства и повышение
его эффективности являются основой увеличения финансовых ресурсов как на
общегосударственном уровне, так и на уровне предприятий.
6. Финансовый механизм предприятия
Финансовый механизм предприятия - это система управления финансовыми
отношениями предприятия через финансовые рычаги с помощью финансовых
методов. Элементами финансового механизма являются: финансовые отношения,
финансовые рычаги, финансовые методы, правовое обеспечение и информационно-
методическое обеспечение финансового управления.
Финансовые отношения - это такие объекты финансового управления, как
инвестирование, кредитование, налогообложение, страхование и т. д.
Финансовые рычаги представляют собой набор финансовых показателей,
через которые управляющая система может оказывать влияние на хозяйственную
деятельность предприятия. Они включают: прибыль, доход, финансовые санкции,
цену, дивиденды, проценты, заработную плату, налоги и т. п.
Финансовые методы - это способы и средства финансового управления,
такие как финансовый учет, финансовый анализ, финансовое планирование,
финансовое регулирование, финансовый контроль.
Государственное правовое и нормативное регулирование финансовой
деятельности предприятии представляет собой одно из направлений реализации
финансовой политики государства и состоит в принятии законов и других
нормативных актов, регулирующих финансовую деятельность предприятий.
Законодательное и нормативное регулирование финансовой деятельности
предприятий осуществляется в разных формах. К числу основных таких форм
относятся: налоговое регулирование, регулирование инвестиционной
деятельности, регулирование минимальных размеров уставного фонда
предприятий различных организационно-правовых форм, регулирование порядка
платежей и форм расчетов между хозяйствующими субъектами и другие.
Информационное обеспечение предприятий направлено на обеспечение их
полной и качественной информацией, необходимой для принятия обоснованных
управленческих решений в области финансов. Система внутренних и внешних
источников информации предприятия базируется на организации финансового и
управленческого учета на предприятии, оперативной и статистической
отчетности отдельных его служб, а также публикуемых показателях текущей
конъюнктуры финансового рынка в разрезе отдельных его сегментов.
