предприятием части его собственного имущества лизинговой компании с
одновременным подписанием договора об его аренде. В такой операции только
два участника: арендатор имущества (бывший владелец) и лизинговая компания
(новый владелец). Такая сделка дает возможность предприятию получить
денежные средства за счет продажи средств производства, не прекращая их
эксплуатацию, и использовать их для новых капитальных вложений.
Рентабельность данной операции будет тем выше, чем доходы от новых
инвестиций больше суммы арендных платежей. Операции возвратного лизинга
вызывают уменьшение баланса предприятия, т. к. они ведут к изменению
собственника имущества.
К такой сделке можно прибегать и тогда, когда у предприятия довольно
низкий уровень доходов, и, следовательно, оно не может полностью
воспользоваться льготами по ускоренной амортизации и налогообложению
прибыли. Оно совершает сделку, и лизинговая компания получает его налоговые
льготы. В ответ она снижает ставку арендной платы.
Так как часто лизинговой компании не хватает собственных средств для
осуществления лизинговых операций, то она может привлекать их. Такая
операция получила название лизинга с дополнительным привлечением средств.
Подсчитано, что свыше 85% всех лизинговых сделок являются лизингом с
привлечением средств. Арендодатель берет долгосрочную ссуду у одного или
нескольких кредиторов на сумму до 80% стоимости сдаваемых в аренду активов
(без права регресса на арендатора), причем арендные платежи и оборудование
служит обеспечением ссуды.
Часто лизинг осуществляется не напрямую, а через посредника. Основной
арендодатель получает преимущественное право на получение арендных
платежей. В договоре обычно обуславливается, что в случае банкротства
третьего звена (посредника) арендная плата будет поступать основному
арендодателю непосредственно. Подобные сделки получили название
“сублизинг”.
Разновидностью лизинга стали сделки “дабл дин”, применяемые в
международной сфере. Их смысл заключается в комбинации налоговых выгод в
двух и более странах. Например, в начале 80-х годов приобретение ряда
самолетов было кредитовано через “дабл дин” между США и Великобританией.
Выгоды от налоговых льгот в Великобритании больше, если арендодатель имеет
право собственности, а в США - если арендодатель имеет только право
владения. Лизинговая компания в Великобритании покупает самолет, отдает его
в аренду американской лизинговой компании, а та, в свою очередь - местным
авиакомпаниям. Такого рода сделки могут осуществляться между Францией и
ФРГ, Францией и США, Японией и США и т. д.
В последнее время получила распространение практика заключения
соглашения между производителями оборудования и лизинговыми компаниями. В
соответствии с этими соглашениями производитель от лица лизинговой компании
предлагает клиентам финансирование поставок своей продукции с помощью
лизинга. Таким образом, лизинговая компания использует торговую сеть
поставщика, а поставщик расширяет границы сбыта продукции. Эти сделки,
получившие название “помощь в продаже” (sales-aid).
При постоянном и тесном сотрудничестве предприятий с лизинговыми
компаниями возможно заключение соглашений по предоставлению “лизинговой
линии” (lease-line). Эти соглашения аналогичны банковским кредитным линиям
и позволяют арендатору брать дополнительное оборудование в лизинг без
заключения каждый раз нового контракта.
1.4 Правовая основа лизинга
- Закон о лизинге (в проекте)
- Гражданский Кодекс РФ (часть 1) от 21 октября 1994 года
- Гражданский Кодекс РФ (часть 2) от 22 декабря 1995 года: § 6.
Финансовая аренда (лизинг), статьи 665-670
- Закон о банках и банковской деятельности в РФ от 2 декабря 1990 года,
с изменениями и дополнениями, внесенными Государственной Думой в
соответствующем Законе от 7 июля 1995 года (статья 5, пункт 6)
- Закон "О государственной поддержки малого предпринимательства в РФ"
от12 мая 1995 года
- Закон РФ "Об инвестиционном налоговом кредите" от 20 декабря 1991 года
№ 2097 с изменениями от 16 июля 1992 года № 3317
- Федеральный закон "О внесение изменений и дополнений в Закон РФ "О
налоге на добавленную стоимость" от 1 апреля 1996 года № 25-Ф3
Указы
- Указ Президента РФ от 17 сентября 1994 года № 1929 "О развитии
финансового лизинга в инвестиционной деятельности"
- Указ Президента РФ "Об основных направлениях налоговой реформы в РФ и
мерах по укреплению налоговой и платежной дисциплины" от 8 мая 1996
года № 658 (с изменениями и дополнениями)
Постановления Правительства
- Постановление Правительства РФ "О развитие лизинга в инвестиционной
деятельности" (Утв. 29 июня1995 года № 633)
- Временное положение о лизинге (от 29 июня 1995 года №633)
- Постановление Правительства РФ "Об утверждение Положения о
лицензирования лизинговой деятельности в РФ" от 26 февраля 1996 года
№167
- Положение о лицензированной лизинговой деятельности в РФ (Утв. 26
февраля 1996 года №167)
- Постановление Правительства РФ "О внесение дополнений в Положение о
составе затрат по производству и реализации (работ, услуг), включаемых
в себестоимость продукции (работ, услуг), и о порядке формирования
финансовых результатов, учитываемых при налогообложение прибыли" от 20
ноября 1995 года № 1133
- Постановление Правительства РФ "О государственной поддержке развития
лизинговой деятельности в РФ" от27 июня 1996 года № 752
- Постановление Правительства РФ "Об организации обеспечения
агропромышленного комплекса машиностроительной продукцией на основе
долгосрочной аренды (лизинга)" от 16 июня 1994 года № 686
- Постановление Правительства РФ "Об организации обеспечения
агропромышленного комплекса продукцией элитного семеноводства и
племенного животноводства на основе долгосрочной аренды (лизинга)" от
26 сентября 1994 года № 1085
Акты Министерств и ведомств
- Приказ Министерства финансов РФ "Об отражение в бухгалтерском учете
операций по договору лизинга" от 17 февраля 1997 года № 15
- Указания Департамента методологии бухгалтерского учета и отчетности
"Об отражение в бухгалтерском учете операции по договору лизинга" (от
17 февраля 1997 года № 15)
- Письмо Минфина России "О порядке отражения в бухгалтерском учете и
отчетности операций, связанных с применением механизмов ускоренной
амортизации и переоценки основных средств" от 19 сентября 1994 года
№126
- Указание ГТК России "О некоторых вопросах применения таможенного
режима временного ввоза (вывоза) товаров и оборудования" (от 25 апреля
1994 года №01-12/328)
- Письмо ГТК России "О таможенном оформление товаров, временно ввозимых
в рамках лизинговых соглашений" (от 20 июля 1995 года № 01-13/10268)
- Письмо Минэкономики России "О лицензирование лизинговой деятельности"
от 10 июля 1996 года № ВК-765/8-721
- Письмо Госкомстата РФ "Об отражение затрат на приобретение лизингового
оборудования" от 13 марта 1996 года № 24-1-21/483
Акты органов местного управления
- Распоряжение Премьера Правительства Москвы "Об изменении порядка
передачи в лизинг оборудования (имущества), являющегося собственностью
города Москвы" от 16 февраля 1996 года № 101
- Порядок возврата средств правительства Москвы, использованных для
приобретения оборудования (имущества), передаваемого в лизинг от 6
февраля 1996 года № 101-РП
- Распоряжение Премьера Правительства Москвы "О дополнительном выделении
валютных средств на создание лизингового фонда" от 23 сентября 1994
года № 1754 и от 28 ноября 1994 года № 2290
- Распоряжение Премьера Правительства Москвы "О привлечении средств
российских банков для финансирования лизинга" от 13 мая 1996 года №
442-РП
- Приложение к распоряжению Премьера Правительства Москвы от 5 февраля
1996 года -Договор лизинга
Международные документы
- Положение Оттавской конвенции о международном финансовом лизинге 1988
года. (В редакции (ЮНИДРУА) Международного института по Унификации
частного права)
- Положение Венской конвенции ООН о договорах международной купли-
продажи товаров 1980 года
- Рекомендации Международной конференции по развитию лизинга в РФ (14-15
мая 1996 года, город Москва)
1.5 Налогообложение по российскому законодательству
Рассматривая законодательные акты РФ, принятые о лизинге в период с 1994
года, следует отметить, что в целом законодательная база сформировала не
только организационно-правовые формы применения лизинговых отношений в
экономике, но и имеет тенденцию к установлению ряда существенных налогов,
амортизации и таможенных льгот, направленных на государственную поддержку
лизинговых операций.
До принятия закона “О лизинге” Правительством РФ принято Постановление от
29 июня 1995 года № 633 «О развитии лизинга в инвестиционной деятельности»,
в котором намечены мероприятия по ускоренному развитию и государственной
поддержке инвестиционной деятельности на основе финансового лизинга. Этим
постановлением Министерству финансов РФ было поручено подготовить и внести
предложение о внесении изменений в действующее законодательство,
предусмотрев в нем освобождение лизингодателей от уплаты налога на прибыль,
полученную ими от реализации договоров финансового лизинга со сроком
действия не менее 3-х лет, освобождение и других кредитных учреждений от
уплаты налога на прибыль, полученную ими от предоставления кредитов на срок
3 года и более для реализации операций финансового лизинга, освобождение
лизингодателей от уплаты налога на добавленную стоимость (НДС) при
выполнении лизинговых услуг, а для товаров, являющегося объектом
финансового международного лизинга, предусмотреть частичное освобождение от
уплаты таможенных пошлин и налогов.
В развитии постановления Правительства РФ № 633 принято постановление
Правительства РФ от 20 ноября 1995 года № 1133 «О внесение изменений в
Положение о составе затрат по производству и реализации продукции (работ,
услуг), и о порядке формирования финансовых результатов, учитываемых при
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9
