|ых фондов | | |ОС и МПЗ |
|Рентабельность|-0.03 |-0,01 |Отношение чистой прибыли к |
|активов | | |среднегодовой стоимости |
| | | |активов |
|Рентабельность|-0.09 |-0,05 |Отношение чистой прибыли к |
|собственного | | |среднегодовой величине |
|капитала | | |собственного капитала |
Чистая прибыль:
За 2001 год : -21134 тыс. руб.
За 2002 год: - 9199 тыс. руб.
Ситуация за эти два периода не изменилась в смысловом аспекте, а лишь
не значительно изменилась в числовом, поскольку за эти периоды была
получена прибыль от продаж, показатели рентабельности, рассчитанные с ее
использованием, имеют положительное значение. В то же время, показатели
рентабельности по чистой прибыли имеют отрицательно значение вследствие
того, что в целом от финансово-хозяйственной деятельности был получен
убыток.
Отличием является только показатели на начало 2001 года, что в свою
очередь объясняется меньшим участием на то время данной организации во
внереализационной деятельности, т.е. организация имеет меньшии
внереализационные расходы, которые покрываются большей прибылью от продаж.
Также замечены значительные изменения, в лучшую сторону,
рентабильности активов предприятия, на основе чего можно сделать вывод, что
в 2002 году были наиболее эффективно, использованы привлеченные средства,
что повлияло на увелечение имущества предприятия.
Рентабельность собственного капитал, как и многие другие показатели
рентабильности, так же изменились, что в свою очередь объясняет снижение
убытка в 2002 году.
3. Показатели деловой активности
Таблица 1.5 - Расчет показателей оборачиваемости
|Показатели |Расчетная формула |На 2001 |На 2002 год|
| | |год | |
|Оборот дебиторской |Выручка от реализации |3 |2 |
|задолженности, раз |продукции | | |
| |Средняя величина дебиторской| | |
| |задолженности | | |
|Срок погашения дебиторской |Длительность периода |120 |179 |
|задолженности, дней |Оборот дебиторской | | |
| |задолженности | | |
|Оборачиваемость |Себестоимость реализованной |11 |9 |
|производственных запасов, |продукции | | |
|раз (Ф.1: стр.211,212,213, |Средняя величина | | |
|216, 217) |производственных запасов | | |
|Срок оборота |Длительность периода |33 |39 |
|производственных запасов, |Оборот производственных | | |
|дней |запасов | | |
|Оборачиваемость |Выручка от реализации |5 |4 |
|кредиторской задолженности,|продукции | | |
|раз |Средняя величина | | |
| |кредиторской задолженности | | |
|Период погашения |Длительность периода |69 |95 |
|кредиторской задолженности,|Оборот кредиторской | | |
|дней |задолженности | | |
|Оборачиваемость активов |Отношение выручки к |1.1 |0.6 |
| |среднегодовой стоимости | | |
| |активов | | |
|Срок оборота активов, дней |Длительность периода |343 |581 |
| |Оборот активов | | |
|Оборачиваемость |Отношение выручки к |3.94 |4.05 |
|собственного капитала |среднегодовой величине | | |
| |собственного капитала | | |
|Срок оборота собственного |Длительность периода |91 |89 |
|капитала, дней |Оборот собственного капитала| | |
|Выручка, тыс. руб. |- |884523 |764510 |
|Чистая прибыль, тыс. руб. |- |-21134 |-9199 |
|Фондоотдача |Выручка от реализации |5,15 |4,29 |
| |Среднегодовая стоимость ОС | | |
Оборачиваемость дебиторской задолженности достаточно низкая как в
течение 2001 года, так в 2002 году. Низкая оборачиваемость дебиторской
задолженности говорит о том, что предприятие излишне «любит» своих
потребителей, устанавливая большие продолжительности кредитов или не требуя
выполнения контрактных условий по погашению задолженности. Это доказывает
2002 год, когда срок оборачиваемости значительно увеличился.
Так же замечены значительные изменения в увеличении срока
оборачиваемости активов, что явилось результатом увеличения среднегодовой
стоимости активов в 2002 году.
За отчетные периоды были получены убытки, но в 2002 году этот убыток
удалось снизить почти вдвое за счет уменьшения внереализационных расходов,
получения внереализационных дохов и увеличения прибыли от продаж в 1,5 раза
больше, чем в предыдущий год.
1.4 Коэффициенты финансовой устойчивости
Таблица 1.6 - Анализ показателей финансовой устойчивости организации
|Показатель |Значение| |Описание показателя и его |
| |показате| |нормативное значение |
| |ля | | |
| |на |на |на конец| |
| |начало |конец |2002 | |
| |2001 |2001 |года | |
| |года |года | | |
|Коэф-т автономии |0.33 |0.22 |0.11 |Отношение собственного капитала|
| | | | |к валюте баланса. |
| | | | |Рекомендованное значение: > 0,5|
| | | | |(обычно 0,6-0,7) |
|Коэф-т отношения |2.01 |3.61 |7.90 |Отношение заемного капитала к |
|заемных и | | | |собственному. |
|собственных | | | |Оптимальное значение: 1. |
|средств | | | | |
|Коэф-т покрытия |0.77 |0.67 |0.71 |Отношение собственного капитала|
|инвестиций | | | |и долгосрочных обязательств к |
| | | | |общей сумме капитала. |
| | | | |Нормальное значение в мировой |
| | | | |практике: ок. 0,9. Критическое:|
| | | | |< 0,75 |
|Коэф-т |0.40 |0.24 |0.17 |Отношение собственных оборотных|
|маневренности | | | |средств к источникам |
|собственного | | | |собственных и долгосрочных |
|капитала | | | |заемных средств. |
|Коэф-т |0.54 |0.49 |0.40 |Отношение оборотных средств к |
|мобильности | | | |стоимости всего имущества. |
|оборотных средств| | | | |
|Коэф-т |2.32 |1.09 |1.35 |Отношение собственных оборотных|
|обеспеченности | | | |средств к величине |
|материальных | | | |материально-производственных |
|запасов | | | |запасов. |
| | | | |Нормативное значение: не менее |
| | | | |0,5 |
|Коэф-т |0.57 |0.32 |0.30 |Отношение собственных оборотных|
|обеспеченности | | | |средств к текущим активам. |
|текущих активов | | | |Нормативное значение: не ниже |
| | | | |0,1 |
|Коэф-т |0.35 |0.42 |0.32 |Отношение краткосрочной |
|краткосрочной | | | |задолженности к сумме общей |
|задолженности | | | |задолженности. |
|Коэффициент |-0,236 |-0,602 |-1,213 |Собственные оборотные средства |
|мобильности | | | |Оборотные средства |
|Коэффициент |0,765 |0,669 |0,719 |Источники собственных средств +|
|финансовой | | | |Долгосрочные обязательства. |
|устойчивости | | | |Валюта баланса |
| | | | |Нормативное значение: не ниже |
| | | | |0,5 |
|Коэф-т финансовой|3 |4,6 |8,8 |Валюта баланса |
|зависимости | | | |Собственный капитал |
|Коэф-т |0,66 |0,78 |0,88 |Заемный капитал |
|концентрации | | | |Валюта баланса |
|заемного капитала| | | | |
Коэффициент автономии организации говорит о крайне высокой зависимости
организации от заемного капитала, которая с каждым годом имеет тенденцию к
увеличению. Это, скорее всего, связано с бурным развитием рынка и
расширением производства, что в свою очередь требует заемные средства,
которые обеспечат наиболее краткосрочное их осуществление.
Значение коэффициента заемных средств (2), показывающего соотношение
заемного и собственного капитала, по экономическому смыслу полностью
соответствует коэффициенту автономии (1) и показывает, что в данном случае
величина собственного капитала меньше величины заемного.
Коэффициент маневренности собственного капитала (4) показывает, какая
часть собственных средств организации находится в мобильной форме,
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8
